Efectivamente, con el retroceso iniciado hoy, es cuando hay que buscar el punto de compra si pensamos que el movimiento al alza va a continuar. Pero la diferencia entre USA y EUROPA, es que esta última ha iniciado un proceso de rotura de máximos decrecientes, y ahora lo que se necesita es que se respeten los Soportes Relevantes y se reinicie el movimiento al alza.
¿Y por qué digo que USA no? La razón es que ni DOW ni S&P han roto los máximos decrecientes anteriores, lo que da mayor inseguridad al movimiento o al posible movimiento al alza, aunque es cierto que el NASDAQ100 si ha roto máximos absolutos con mucha fuerza.
Veamos los gráficos diarios de IBEX y DAX.
Empezando por el IBEX, podemos ver las ondas de su último movimiento al alza, ondas identificadas con líneas gruesas color azul. Si nos fijamos bien, las ondas no se solapan, es decir, tras una onda de impulso al alza, la onda de retroceso a la baja no alcanza los máximos de la onda alcista previa. Esto es típico de los movimientos alcistas, con escasa volatilidad.
El siguiente hecho destacable del gráfico diario del IBEX son los 2 recuentos de Elliott reflejados. Creo que fue la semana pasada cuando reflejaba ambas alternativas, y la diferencia es que ahora el recuento color fucsia lo he dejado con letras finas y en cursiva, como consecuencia de que aún siendo posible dicha opción, no la considero como la opción más probable. En otras palabras, mi apuesta particular es que el recuento color azul es el correcto. Si esto fuera así, deberíamos pensar en ver ondas de retroceso limitado y continuación alcista. y lo que hemos visto hasta ahora no sería más que un primer impulso de un movimiento alcista mayor.
La siguiente cuestión relevante a destacar es la rotura al alza de la Línea de Tendencia Bajista Relevante color rojo. A diferencia del intento de rotura del pasado 23 de junio, en esta ocasión la LTBR se ha roto con fuerza, fuerza evidenciada por el hueco alcista dejado en dicha rotura.
En el gráfico diario también podemos ver como se ha superado la línea horizontal de puntos color azul, es decir, se han superado los últimos máximos decrecientes.
Es cierto que por el momento hay datos y también hay «aire» es decir, dudas, pero considero probable que el movimiento al alza continúe. Evidentemente, la posibilidad alcista continuaría estando vigente, incluso con un movimiento de retroceso elevado, pero para que la situación alcista estuviera clara, lo que deberíamos ver es que el Soporte Relevante sr3 no fuera roto a la baja, pues este hecho haría que tuviéramos dudas del planteamiento alcista expuesto.
Con respecto al gráfico diario del DAX, y siguiendo el mismo orden al expuesto en el IBEX, decir que el movimiento al alza no tuvo ni ondas de retroceso, es decir, solo una gran movimiento al alza sin retrocesos. Pero si en el gráfico del IBEX no lo he reflejado, para no enturbiar en gráfico, en el DAX si lo he hecho, tal que las ondas del movimiento de retroceso las he reflejado con líneas color rojo. Podemos observar claramente como las ondas se solapan unas a otras (la diferencia con respecto al movimiento y las ondas al alza mostradas en el IBEX es evidente).
Con respecto a los recuentos de Elliott, lo dicho para el IBEX sirve al 100% para el DAX. Es decir, el planteamiento de Elliott en función del recuento color azul es el de continuidad alcista.
En el DAX, también tenemos una LTBR (color azul) que fue rota con un claro movimiento de fuerza basada en el hueco alcista dejado en dicha rotura.
Por último, también podemos ver que el DAX ha superado los últimos máximos decrecientes bajistas.
El planteamiento, para ambos índices es la de una apuesta alcista basada inicialmente en el respeto de los Soportes Relevantes. Pero yo no creo en las certezas, solo creo en las probabilidades, en la acumulación de Hechos Relevantes (los cuales me sugieres el planteamiento expuesto), pero si los stops son rotos (los Soportes Relevantes), se cambia el planteamiento y no sucede nada malo. En este caso, si se produjera la rotura de los Soportes Relevantes, entraría en vigor nuevamente el recuento de Elliott color fucsia.
Con la intención de no extenderme en exceso, y en la relativo a los gráficos horarios del IBEX, DAX y S&P, solo voy a comentar que las fechas bajistas color marrón representan la existencia de «Divergencias Bajistas OK» y las flechas color rojo representan la existencia de lo que se denomina «Fallo del MACD», y estas señales bajistas se confirman con la rotura de la DMA CRÍTICA (media color azul). Consecuentemente, el criterio inicial de corto plazo es el de retroceso a los siguientes SR.
Por último solo añadir 2 cosas, hasta el domingo (muy probablemente) no habrá más informes (entender que estamos de vacaciones), y mucha suerte a todos en vuestras decisiones.
Estoy contigo Luis, es un esfuerzo muy grande el que haces todos los días con los informes y más en periodo estival, donde además la participación en el foro baja mucho.
Respecto al mercado, creo que la estrategia clara como bien índicas es la de compras en SRs a la espera de una continuación del movimiento alcista previo que catalogamos como onda 1 como la más probable.
Yo ya he hecho mi primera compra parcial en sr1 del Dax, y esperando a sr2 para aumentar si llega ahí.
Stop y giro a cortos en rotura de sr2 en cierre horario.
No somos adivinos, sólo intentamos poner las probabilidades a nuestro favor con una buena ecuación rentabilidad-riesgo, así de sencillo y a la vez complicado de conseguir.
Buena semana para todos.
Tienes razón Luis, previsiones sin motivos supondría una bajada de nivel del foro.
Espero DAX a 11250 e IBEX por 11100 al menos intradía.
Yo me baso en que creo que pueden alcanzar un punto cercano al fibo 50 de toda la subida que es por donde andarán las DMA críticas en diario en próximos días.
Considero que se respetarán los primeros huecos al alza con seguridad, aunque creo que si mañana abren con gaps a la baja bajo mínimos de hoy, habiendo además empezado a cerrar el primer hueco DAX y Eurostoxx, pueden dejar islas muy feas y no sería raro que atacaran pronto los segundos huecos.
Antes iba decir que todo esto dependería de lo que hiciera USA a raíz de los resultados de Apple, pero ya sabemos que no han sentado muy bien con el Nasdaq 100 cayendo ya más de un 1% en futuros, aunque seguro que de ahora a mañana recupera un buen trecho.
Muchas gracias por todo, Luis
Y yo
Y yo que sigo sin ver mucha caida en el ibex.
lo que esta claro que pasado el vencimiento vulven las caidas el desgaste la semana pasada fue muy grande sigue sin fallar la tactica de ponerse corto tras el vencimiento
Hombre Javivi, de momento, el ibex ha bajado nada, de hecho está mas o menos por los mismos niveles que el viernes.
Efectivamente, el IBEX ni siquiera ha cerrado su último hueco (el tercero) que el DAX sí, así que el IBEX parece que está más fuerte ahora.
El DAX tras el sustillo de la apertura, ha cerrado el pequeño gap a la baja para no dejar una isla en los máximos del rebote (no les ha costado mucho) y en cierres horarios no ha perdido en ningún momento su sr1.
De todos modos creo que USA seguirá bajando y empujará a los índices europeos un poco más a la baja hasta donde dije, el entorno de los segundos huecos al alza.
Permitirme un único comentario: Si mirais los gráficos horarios del informe del martes y vuestros gráficos actuales, veréis:
1.- El DAX rompió su primer Soporte Relevante sr1 situado en 11.554-11.562, por lo que su siguiente objetivo de caída es el sr2 en el entorno de los 11.400, a los cuales no ha llegado.
2.- El IBEX tocó el sr2 situado en 11.319-11337, desde donde parece que puede rebotar y girar al alza.
3.- El S&P tocó el sr0 situado en 2.112-2.114, desde donde parece que puede rebotar y girar al alza.
Tras está situación de corto plazo, el planteamiento es, ¿nos asustamos ante los retrocesos a Soportes Relevantes, o los aprovechamos de ellos para tomar posiciones largas con riesgo limitado?
En el informe previo mostraba los gráficos diarios del IBEX y del DAX, y los criterios para ser alcista o dejarlo de ser.
CON POCAS PALABRAS BASTA «GIOR».
Por cierto, Pablorem, llevas mucho tiempo desenganchado, pero tu comentario de ayyer es el que muestra el planteamiento operativo con los Niveles Relevantes. Otra cosa distinta es que funcionen o no, pues ya sabemos todos que en bolsa, por desgracia, no hay nada perfecto.
Como decía ayer, suerte en vuestras operativas y en vuestras decisiones.
Sí Luis, estoy menos participativo aunque sigo operando igual con tu TR.
Pienso como tu bien índicas que estamos haciendo la b en onda plana de la corrección para seguir con bajadas en onda c a SRs más bajos, donde cargaré bien las posiciones con stop ya conentado.
Me gusta la estrategia de compras parciales en SRs porque te aseguras coger el movimiento y si el precio cae más, consigues un buen precio medio.
Siendo semana con pauta bajista, lo normal es caídas jueves y viernes donde haríamos suelo. Hoy apertura con hueco alcista, hay que vigilar mínimo de primera hora y actuar.
Muy de acuerdo con ambos, y buena estrategia la de Pablorem.
Yo quizá me plantearía abrir corto en sr1 del DAX si no la supera con claridad, sobre todo al cierre de la primera hora, pero más con idea de «cubrir» los largos cerca de sr2, adonde como dije creo que llegará, por si les diera por tirar el precio más abajo antes de retomar las subidas, a lo mejor buscando una cubrición.
Lo que tengo cada vez más claro es que esto va para arriba sí o sí.
Apertura con hueco alcista, giro y rotura de mínimo de primera hora en jueves, pauta semanal bajista confirmada.
Parece movimiento de libro, y lo más probable es continuación de las caídas a SRs inferiores.
La corrección parece muy controlada, y hay que aprovecharla para cargar largos.
Subidas en los mercados en agosto? Me da que si, veremos…
Flipo con los cálculos de Luis… El cierre de la vela de las 9:00 del DAX 11552… el mínimo del sr1 en 11554…
De verdad, para matar al que quiso escribir el comentario criticándole…
Otra aportación: el RSI en horario cayó ayer hasta 23 y 12 en 14 y 9 periodos, lo que concuerda con las caídas que espero. En diario anda algo por encima de 50, así que habría margen de caída hasta la zona de 40, donde espero que rebote.
Hoy han llegado ambos RSI horarios a la zona de resistencia subiendo un poco sobre 40, quizá suban un poco más pero «debería» ser para volver a caer a la par que el precio del índice.
Jo con el ibex, no pierde los 11450 ni a tiros.
Pues ahí va USA ayudando a Europa a corregir, DAX 11450 IBEX 11360, y creo que el S&P podría llegar a la zona 2085.